1. Продажа собственных акций, облигаций и других видов ценных бумаг.

2. Кредитные инвестиции.

III. Поступающие в порядке перераспределения:

1. Страховое возмещение по наступившим рискам.

2. Дивиденды и проценты по ценным бумагам других эмитентов.

3. Бюджетные субсидии.

3. Стоимостные показатели производственной программы и её основные параметры

Имущество предприятия отражается в состоянии производственных мощностей предприятия. Под производственными мощностями предприятия понимают максимально возможный годовой выпуск продукции (или объем перерабатываемого сырья), рассчитанный  с учетом  полного использования производственного оборудования и площадей при условии применения установленного режима работы, передовой технологии иррациональной организации производства и труда.

Производственная мощность предприятий определяется по мощности ведущих производственных цехов, агрегатов или участков. Выделение ведущих звеньев необходимо для определения  сопряженности, пропорциональности между мощностями цехов и участков производства и выявления на этой основе «узких мест». Под «узкими местами»  понимается несоответствие мощностей отдельных подразделений мощности ведущих цехов (участков). Ликвидация «узких мест» в результате определенных организационно-технических мероприятий   способствует росту производственных мощностей.

Состояние  производственных  мощностей,  финансовых, трудовых ресурсов  определяет производственные возможности предприятия. Исходя из производственных возможностей и с учетом спроса (в частности, на основе заключенных договоров о поставках продукции) разрабатывается  производственная программа предприятия. Производственная программа  предприятия  представляет определенный объем, номенклатуру  и  ассортимент  продукции соответствующего качества, отражающие спрос на данную  продукцию и  реальные возможности  по удовлетворению этого спроса.

Номенклатура продукции есть  принятый в планировании и учете систематизированный перечень  видов (групп,  позиций) продукции  в натуральном  выражении.  Например:  вид  продукции:  обувь, в  том числе – мужская, женская, детская.

Ассортимент продукции  – это количественное соотношение отдельных  видов  продукции  по  меркам, сортам, профилям, размерам. Например: обувь мужская: 38, 39, 42, 45 размеры.

Для увязки производственной программы с финансовыми  показателями деятельности предприятия определяется стоимостной показатель – стоимость  реализуемой продукции (работ, услуг). Другими стоимостными показателями объема  выпуска продукции являются:  товарная, валовая  продукция, валовый  оборот. Каждый из этих показателей  характеризует объем продукции  предприятия на разных стадиях общего цикла «производство – потребление».

В практике планирования в первую очередь рассчитывается товарная продукция.

Товарная продукция (ТП) включает стоимость продукции, которая будет выпущена в плановом периоде и подготовлена к реализации. Товарная продукция и реализуемая продукция по составу однородны. Количественно они отличаются на величину изменения остатков нереализованной готовой продукции на начало и конец планового периода. Если остатки не изменяются, то объем товарной продукции равен объему реализуемой продукции в соответствующих принятых ценах. 

Реализуемая продукция предприятия (РП) представляет стоимость продукции (работ, услуг), которая будет поставлена покупателям (заказчикам) и оплачена ими в плановом периоде.

,

где:

Знп, Зкп –  запасы продукции на складе в денежном выражении на начало, конец планового периода.

Пнп, Пкп – стоимость продукции, отгруженной, но не оплаченной на начало, конец планируемого периода.

Валовая  продукция  (ВП)  –  это стоимость всей произведенной продукции предприятия, независимо от степени ее готовности.  Валовая  продукция  включает  товарную  продукцию, изменение остатков незавершенного производства, а также изменение запасов  полуфабрикатов, технологической оснастки и запасных частей для ремонта оборудования собственного производства.

Валовой оборот определяется как сумма стоимости валовой продукции, производимой всеми цехами предприятия, независимо от того, используется ли данная  продукция внутри предприятия для дальнейшей переработки или будет реализована на сторону.

При росте стоимостных  показателей применяются свободные  рыночные цены.

Основными параметрами производственной программы выступают издержки производства, цены, прибыль.

Осуществление хозяйственной деятельности связано с определенными затратами. Затраты производственных факторов называются издержками производства. С экономической точки зрения издержки представляют собой стоимость всех затрачиваемых материалов и услуг.  В хозяйственной практике нашей  страны для определения  величины издержек производства используется категория «себестоимость».

Себестоимость продукции складывается из затрат, которые  разнородны по своему составу,  роли в изготовлении и  реализации продукции.

Это вызывает необходимость их классификации. Основными  группировками затрат являются группировки по «экономическим элементам» и «статьям затрат».

Затраты, образующие себестоимость продукции (работ, услуг), в соответствии с их экономическим содержанием группируются  по следующим экономическим  элементам:

–        материальные затраты (за вычетом стоимости возвратных отходов);

–        затраты на оплату труда;

–        отчисления на социальные нужды;

–        амортизация основных фондов;

–        прочие затраты.

В элементе «материальные затраты» отражается стоимость:

–        приобретаемых  сырья  и  материалов, непосредственно  входящих в состав продукции;

–        покупных материалов, используемых в процессе производства  продукции (работ, услуг) для обеспечения  нормального технологического процесса и упаковки продукции;

–        покупных комплектующих изделий и полуфабрикатов;

–        приобретенных со стороны всех видов топлива, расходуемых на технологические цели;

–        всех видов энергии (тепловой, сжатого воздуха,  холода, электрической).

Из затрат на материальные ресурсы, включаемых в  себестоимость продукции, вычитается стоимость возвратных отходов.

Возвратные отходы – это остатки сырья, материалов, полуфабрикатов, и других видов материальных ресурсов, которые образуются в процессе производства продукции  и которые частично  или полностью утратили свои потребительские свойства «исходного ресурса».

В элементе «затраты на  оплату труда» отражаются затраты на оплату труда персонала предприятия за фактически выполненную работу с учетом сдельных расценок, тарифных ставок, должностных окладов. Здесь учитываются также премии рабочим и служащим за результаты их работы, выплаты компенсирующего характера и др.

В элементе «отчисления на социальные нужды» отражаются обязательные отчисления по установленным законодательством нормам органам государственного страхования, в пенсионный фонд, на обязательное медицинское  страхование, в  фонд занятости, от фонда оплаты труда.

В элементе «амортизация основных фондов» отражается сумма амортизационных отчислений на полное восстановление основных  производственных фондов предприятия.

К элементу «прочие  затраты» относятся налоги, сборы, отчисления в специальные внебюджетные  фонды, платежи за предельно  допустимые выбросы (сбросы) загрязняющих веществ, по обязательному страхованию имущества,  платежи по кредитам, оплата услуг связи, вычислительных центров, плата за аренду, расходы на рекламу и др.

Себестоимость, рассчитанная по элементам затрат дает возможность отразить в стоимостном измерении общий объем потребленных ресурсов для выполнения производственной программы, независимо от того, на какой конкретный вид продукции они были использованы. Классификация по экономическим элементам позволяет также определять значение каждого элемента  в формировании затрат и выявить основные направления снижения себестоимости.

С целью контроля за затратами по местам их формирования, направлениям и определения затрат в расчете на единицу определенного вида продукции применяется классификация затрат по калькуляционным статьям расходов.

Типовая калькуляция содержит следующие статьи расходов:

1.          сырье и материалы;

2.          возвратные отходы (вычитаются);

3.          покупные изделия, полуфабрикаты, услуги промышленного характера  сторонних предприятий и организаций;

4.          топливо и энергия на технологические нужды;

5.          расходы на оплату труда работников, непосредственно занятых выпуском продукции (работ, услуг);

6.          отчисления на социальные нужды;

7.          расходы на освоение и подготовку производства;

8.          расходы на содержание и эксплуатацию машин и оборудования;

9.          общецеховые расходы;

10.      общезаводские расходы;

11.      прочие производственные расходы;

12.      коммерческие расходы (внепроизводственные расходы).

Сумма первых девяти пунктов составляет «цеховую себестоимость».

При добавлении к цеховой себестоимости п.п.10 и 11 получаем «производственную себестоимость». Добавляя к производственной  себестоимости п.12, получаем «полную себестоимость».

Объектом калькулирования могут  быть единицы готовой  продукции, заказ, вид работы или услуг.

В себестоимость продукции не включаются затраты и потери, относимые на счет прибыли и убытков: затраты по аннулированным  производственным заказам и на содержание законсервированных производственных мощностей, судебные издержки и арбитражные сборы, штрафы, пени, неустойки и др. виды санкций за нарушение условий хозяйственных договоров, убытки от списания безнадежных долгов и др.

Другим важным параметром, определяющим производственную программу деятельности предприятия, являются цены на производимую  продукцию.

В условиях рыночной экономики цены различаются по  особенностям купли – продажи товаров.  Следует иметь  общее представление о наиболее практикуемых ценах.

«Базисная цена»  используется для  определения сорта  или качества товаров (услуг) и согласовывается на переговорах между  покупателем и продавцом.

«Фактурная цена» – цена купли-продажи, определяется условиями поставки, согласованными в контракте. Различают следующие фактурные цены:

–     «Ex works», когда продавец обязан поставить товар в распоряжение покупателя на своем заводе (или складе);

–     «FOB», когда товар поставляется продавцом на борт судна в порту, указанном в контракте;

–     «CAF», когда продавец обязан оплатить все расходы по фрахту до места назначения товара;

–     «CIF», т.е. цена «CAF», дополняемая обязательством продавца заключить договор страхования от риска гибели или порчи товара при перевозке.

«Мировая цена», определяемая в зависимости от вида товара  по одним товарам – уровнем цен стран-экспортеров, по другим – ценами бирж (аукционов), а по готовым изделиям - ценами ведущих фирм  мира.

«Номинальная  цена» – денежные цены товаров, публикуемые в прейскурантах, справочниках и биржевых котировках.

«Оптовая цена» – цена, по которой товар поставляется крупными партиями.

«Договорная  цена»,  которая  устанавливается по согласованию сторон на определенные объемы продукции и сроки ее поставки, в течение которых цена не должна меняться.

Такой  параметр  хозяйственной  деятельности  предприятия как прибыль в общем виде представляет собой превышение доходов от продажи продукции над произведенными затратами.

Формирование и распределение прибыли предприятия в  настоящее время осуществляется  в соответствии  с  требованиями,  предусмотренными Законом РФ  «О налоге на  прибыль предприятий и  организаций», а также Инструкциями Государственной налоговой службы РФ.

На  уровне  хозяйственного  субъекта  возникает целая система прибылей: валовая прибыль, прибыль от реализации основных фондов и иного имущества предприятия, прибыль по внереализационным  операциям,  чистая  прибыль.  Кроме  того, различают прибыль, облагаемую налогом и прибыль, не облагаемую налогом.

Валовая прибыль представляет собой сумму прибыли от  реализации продукции (работ, услуг), основных фондов, иного имущества  предприятия  и  доходов  от внереализационных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям:

,

где

Пв – валовая прибыль,

ПРП – прибыль от реализации продукции,

ПРФ – прибыль от реализации основных фондов, иного имущества предприятия,

ПВН – прибыль от внереализационных операций.

Прибыль от реализации  продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации продукции (без налога  на добавленную стоимость  и акцизов) и затратами на производство и реализацию, включаемыми в себестоимость продукции:

,

где

Вд – выручка от реализации продукции (работ, услуг);

НДС – сумма налога на добавленную стоимость;

А – сумма акцизов;

И – затраты на производство и реализацию продукции.

При определении прибыли от реализации основных фондов и иного имущества предприятия для целей налогообложения учитывается разница между продажной ценой и первоначальной (или остаточной) стоимостью этих фондов и имущества (увеличенной на индекс инфляции). При этом остаточная  стоимость  имущества  исчисляется применительно к основным фондам, нематериальным активам. Прибыль от реализации основных фондов и иного имущества предприятия составляет:

,

где

Врфи – выручка от реализации основных фондов и имущества;

Сфи´Iр – стоимость основных фондов, скорректированная на индекс инфляции.

В состав  доходов от внереализационных  операций включаются: доходы, получаемые от долевого участия в  деятельности других предприятий, от сдачи имущества в аренду, доходы по ценным бумагам других эмитентов, а также другие доходы от операций, непосредственно не связанных с  производством продукции (работ, услуг) и ее реализацией, включая суммы, полученные и уплаченные  в виде санкций и возмещения убытков.

Прибыль от внереализационных операций составляет:

,

где

Дв – доходы от внереализационных операций,

Рв – расходы на внереализационные операции.

Чистая прибыль образуется после уплаты из валовой прибыли налогов и  других обязательных  платежей. Чистая  прибыль остается в полном распоряжении предприятия.

Прибыль является объектом исчисления и уплаты налогов по установленным ставкам, вследствие чего возникают финансовые  отношения предприятия с бюджетом.

Хозяйствующий субъект самостоятельно определяет направления использования чистой прибыли, если иное не предусмотрено уставом.

Так, чистая прибыль акционерного общества распределяется по схеме:

Чистая прибыль = Резервный фонд + Фонд накопления + Фонд потребления.

Резервный фонд создается на случай прекращения деятельности и покрытия кредиторской задолженности.

Фонд накопления представляет собой источник средств предприятия   для  приобретения  основных  фондов,  формирования оборотных средств, создания нового имущества.

Фонд потребления предназначается для реализации мероприятий по  социальному  развитию  и  материальному  поощрению  коллектива предприятия.

4. Экономические издержки как сумма явных и неявных затрат. Нормальная и экономическая прибыль

Помимо балансовой бухгалтерской прибыли (превышение доходов над произведенными затратами, себестоимостью), экономическая теория исполь­зует понятие нормальной и экономической прибыли. Понятие нормальной прибыли связано с понятием альтернативных издержек, т.е. издержек упу­щенных возможностей. Собственник, размещая свой капитал в предприятие, теряет тем самым возможность получения процентов от долгосрочного бан­ковского вклада. Одновременно, занимаясь собственным предприятием, он теряет вознаграждение, которое мог бы получать, если бы работал, как наем­ный работник, у другого предприятия. Рассмотрим это на следующем примере. Пусть валовая выручка предпринимателя от реализации составила 1000 д.е. Величина явных затрат 700 д.е. Величина банковского процента, если бы были собственные средства размещены на срочном депозите, – 100 д.е., а  упущенное вознаграждение труда предпринимателя, если бы он работал в другом месте наемным работником, – 150 д.е.. Тогда находим валовую прибыль:

Валовая прибыль = Валовая выручка – Себестоимость = 1000 – 700 = 300

Предполагаем, что балансовая прибыль отражает только прибыль от реализации продукции. Однако полные экономические издержки, с учетом скрытых (альтернативных) затрат использования собственных ресурсов, составят: 

Экономические издержки = Себестоимость +Альтернативные издержки капитала + Альтернативные издержки труда предпринимателя = 700+100+150=950

В экономические издержки включают себестоимость, а также альтер­нативные издержки капитала и упущенное вознаграждение труда предпри­нимателя. Две последующие позиции дают альтернативные издержки в размере 100+150=250. Если предприниматель продает свою продукцию по цене, совпадающей с величиной экономических издержек, то получает тогда лишь нормальную прибыль, которая является составной частью экономи­ческих издержек в виде альтернативных издержек упущенных возможно­стей. 

В нашем примере предприниматель получает не только 250 денежных единиц нормальной прибыли, но также и экономическую прибыль. Эконо­мическая прибыль есть превышение валовой выручки над экономическими издержками, т.е. 1000–950=50. Экономическая прибыль проистекает из того, что рыночная цена формируется на уровне, превышающем экономические издержки в расчете на единицу продукции.

Такая благоприятная для предпринимателя ситуация стимулирует его увеличивать производство и предложение на рынке. Если цена будет покрывать лишь минимальные удельные экономические издержки, тогда экономическая (избыточная) прибыль исчезает, но нормальная прибыль остается. Ес­ли бы предприятие не получало нормальной прибыли, это означало бы сни­жение цены до уровня себестоимости, при котором отсутствует какая бы то ни была прибыль. Таким образом, совпадение валовой выручки с эконо­мическими издержками обеспечивает предпринимателю нормальную прибыль. На этом положении основана концепция оптимальных размеров производства на предприятии.

В этой концепции используются следующие виды экономических из­держек и дохода:

ТС – общие (валовые) издержки

TFC – общие постоянные издержки 

TVC – общие переменные издержки

AFC – средние постоянные издержки

AVC – средние переменные издержки

АТС – средние общие издержки

МС – предельные издержки

Постоянные издержки включают те затраты, которые связаны с функционированием предприятия и не зависят от величины производимой продукции. Сюда относят амортизационные отчисления, арендные и рентные платежи, оплату отопления, освещения, выплату процентов по взятым креди­там, затраты по содержанию управленческо-административного персонала и т.д. Даже если предприятие ничего не производит (например, в связи с забас­товкой рабочих), оно несет упомянутые издержки.

Переменные издержки зависят от величины производимой продук­ции. Они включают в себя стоимость потребленного сырья, материалов, зара­ботную плату основных рабочих, затраты функционирования активных средств труда (машин, станков и т.д.).

Общие (валовые) издержки представляют собой совокупность посто­янных и переменных издержек.

Средние постоянные, переменные, общие издержки определяются посредством деления TFC, TVC и ТС на общую величину выпуска продукции Q.

Предельные издержки определяются отношением прироста валовых издержек к приросту продукции. Так как прирост валовых издержек обу­словлен приростом переменных издержек, то ∆ТС = ∆TVC. Это означает, что предельные издержки изменяются под влиянием общих переменных издер­жек

МС= ∆TVC/∆Q.

TR – валовый доход (выручка), который определяется произведением цены и реализованной продукцией в физическом объеме. TR = P • Q, где Р – цена.

AR – средний доход, который определяется делением валового дохода на количество реализованной продукции. AR =TR/Q.

MR – предельный доход, который определяется делением прироста валового дохода на прирост реализованной продукции. MR= ∆TR/∆Q.

Р – цена

Q – реализованная (проданная) продукция

D – прирост любой величины

TR = P´Q

AR = TR/Q

MR = ∆TR/∆Q

Динамика удельных экономических издержек (за исключением средних постоянных издержек) отражает действие закона роста произво­дительности труда (по мере достижения оптимальной комбинации фак­торов производства) и закона убывающей доходности (наращивание вы­пуска продукции сверх оптимальной комбинации факторов производст­ва). Это означает, что удельные экономические издержки при увеличении объемов производства первоначально снижаются, а затем возрастают. Тех­нический оптимум производства характеризуется самым низким уровнем средних общих издержек. Постоянные издержки не зависят от размеров вы­пуска. Они формируются на одинаковом уровне как при нулевом выпуске, так и при полном использовании производственных мощностей предприятия. Получаемые посредством деления TFC на Q, AFC постоянно уменьшаются, вплоть до полного использования производственных мощностей предпри­ятия.

Для лучшего понимания динамики видов и взаимосвязей экономиче­ских издержек обобщим вышеизложенное в виде числовой таблицы.