В начале 1970-х годов поток зарубежных вложений иностранных корпораций стал меняться существенным образом. К этому периоду времени он достиг своего пика и стал постепенно падать. Активизировалась деятельность европейских, японских корпораций, а также корпораций новых индустриальных стран. Даже некоторые страны социалистического лагеря осуществляли в тот период времени зарубежные капиталовложения. Несмотря на сохранение доминирования американцев в этой области, европейские и японские корпорации резко расширили свою активность в 1970-е и особенно 1980-е годы. Произошло существенное изменение баланса капиталовложений в зарубежные страны.
Кроме того, необходимо учесть, что в 1970 - 1980-е годы значительно сократился технологический разрыв между экономикой США и экономиками развитых капиталистических стран, что способствовало возникновению определенных препятствий деятельности американских фирм и, наоборот, помогало европейским и японским фирмам. На иностранные капиталовложения повлияли также изменения обменных курсов и нестабильность валют. Политическая нестабильность в развивающихся странах и как, следствие, ее политическая неопределенность привели к сокращению капиталовложений в эти страны и увеличению вложений в США. Кроме того по всюду возросли торговые барьеры, что послужило мощным фактором увеличения иностранных капиталовложений как в развитые, так и менее развитые страны. Корпорации уяснили себе, что они либо должны давать субсидии растущему числу стран, либо создавать совместные предприятия, либо искать какие-то иные формы сотрудничества с местными предприятиями для того, чтобы проникнуть на внутренние, все более защищенные рынки. Необходимо сказать и о том, что в настоящее время существует активное соперничество ТНК на рынках всех стран.
Существуют различные интерпретации и объяснения резкой активизации деятельности капитала. Некоторые зарубежные ученые выдвигают упрощенное, на наш взгляд, объяснение. Называются две основные причины. Первая, обычная теория торговли. Вторая, получение более высоких прибылей за рубежом, В этой связи они обращают внимание на торговые барьеры, обменные курсы валют и более благоприятный политический климат. Также ими отмечается значимость технологических изменений, сокращение транспортных издержек и значительное улучшение средств связи, подчеркивается роль олигополистического соревнования.
Западногерманский экономист Ю. Штен при определении типов интернационализации обращает внимание на то, что тарифные и нетарифные ограничения торговли наряду с другими местными факторами (налоговая система, формирование рынка рабочей силы и т.д.) должны рассматриваться как внутренние переменные, которые правительство использует в качестве инструмента воздействия на стратегию интернационализации иностранных предприятий. Формы и масштабы воздействия правительства принимающей страны на эту стратегию зависят от международных конкурентных позиций национальной промышленности. Причем, чем больше развитие национальных предприятий будет ограничиваться присутствием иностранных инвесторов, экспортеров и продавцов лицензий, тем больше вынуждено правительство принимающей страны проводить защитные меры. А предприятия промышленно развитых стран реализовывать несколько стратегий интернационализации на одних и тех же зарубежных рынках, что выражается во взаимных прямых инвестициях и обмене лицензиями.
Р. Юнгникель, западногерманский экономист считает, что успех политики привлечения прямых инвестиций зависит от наличия у принимающей страны таких преимуществ, как емкий и растущий рынок, наличие дешевой рабочей силы и необходимой инфраструктуры, стабильная и предсказуемая обстановка, которая предполагает политическую стабильность, приемлемый уровень регулирования и достаточную эффективность административных процедур. Важную роль также играет "экономическая близость" между странами, географические, культурные, языковые и политические связи, наличие транспортных путей и коммуникаций и т.д. Он подчеркивает, что прямые инвестиции и ТНК являются одним из важнейших элементов динамики мировой экономики.
Таким образом, существует достаточно эклектический подход исследования проблемы прямых иностранных капиталовложений. Однако, эти весьма упрощенные объяснения не выявляют подлинных, истинных, глубинных причин такого движения.
4. Роль прямых иностранных инвестиций в ТНК.
На мой взгляд, необходимо создание теории, которая объясняла бы все причины прямых иностранных капиталовложений. Прежде чем перейти к рассмотрению глубинных факторов я хотел бы отметить следующие из них. Это падение нормы прибыли и стремление се компенсировать. Второе, демографический взрыв, резкое увеличение численности населения. Третье, изменение и перемещения центров активности. И, четвертый, главный, основной момент - превращение мира в целостность, коренные изменения, которые происходят в нем. Мир вступил в качественно новую ступень развития и деятельность ТНК наиболее полно отражает интересы мирового правящего класса и всех тех сил, которые идут в этом направлении. Производство за рубежом стало жизненно важным компонентом интегральной глобальной стратегии. Резко изменилось соотношения ядра и периферии, усилилась проблема глобального господства, которую поставили чрезвычайно остро растущая значимость экономики размеров (термин, используемый в зарубежной литературе и означающий, что в современном мире крайне важно производить определенные товары в очень крупных размерах, так как издержки, связанные с подготовкой их производства чрезвычайно велики, и поэтому необходимо его осуществлять в очень крупных масштабах), монопольные прибыли, преодоление барьеров для проникновения в определенные экономические сектора. ТНК посредством торговли и стратегии зарубежного производства сделали мировую экономику относительно открытой.
За рубежом для объяснения данного феномена стали использоваться две теории: 1) циклическая теория производства, развитая Р. Верноном и 2) индустриальная организационная теория вертикальной интеграции Кругмана. Первая лучше объясняет прямые иностранные вложения в производство, раннюю зарубежную экспансию американских корпораций, которая называется инвестициями "горизонтальной интеграции" и предусматривает создание повсюду заводов по производству одних и/или подобных товаров. Более общая индустриальная организационная теория лучше применима к современности и объясняет значимость "вертикальных интегративных" вложений. Производство одних товаров на некоторых предприятиях служит производству на других предприятиях или фирмах, т.е. производство компонентов или промежуточных товаров, которое очень сильно расширилось посредством создания контрактной системы и совместных предприятий. Хотя многие ТНК осуществляют оба типа зарубежных вложений, т. е. вертикальные и горизонтальные, или их определенные сочетания, различие между ними важно для понимания поведения и результатов деятельности корпораций.
Несмотря на то, что циклическая теория не охватывает ряд важных аспектов торговли и вложении, она объясняет тем не менее развитие и внедрение индустриальной технологии как основного доминирующего фактора эволюции мировой экономики, роста роли ТНК и их интеграции в международной торговле и производстве. Эта теория хорошо показывает не только причины американских зарубежных вложений в 1960-е годы, но и причины, по которым эти вложения встретили острую враждебность не только за рубежом, но и у американских рабочих. Согласно ей пути международной торговли и вложений детерминируются появлением, ростом и утверждением новых технологий и отраслей промышленности. Эта теория полагает, что каждая технология или процесс производства включает три фазы. Первая - фаза развития или инновации, вторая - процесс внедрения, третья - стандартизированная зрелая фаза. На каждую из этих фаз типы экономик требуют различных соревновательных издержек в производстве продуктов или их компонентов. Развитие технологии, ее распространение из страны в страну объясняет как само развитие торговли, так и расположение международного производства.
Первая фаза производственного цикла имеет тенденцию быть расположенной в наиболее развитой индустриальной стране или странах, таких как Великобритания в XIX веке, США в ранний послевоенный период и Япония в конце XX века. Олигополистические корпорации в этих странах имеют сравнительные преимущества в развитии новой продукции и индустриального процесса благодаря большому внутреннему рынку, а, следовательно, высокому спросу и весьма хорошим условиям для осуществления инновационной деятельности. На начальной стадии деятельности ТНК получают огромные преимущества, используя свои монопольные позиции, и, прежде всего, благодаря созданной ими технологии.
В связи с увеличением продуктов производства корпорации на первых этапах идут на увеличение поставок на внешние рынки. В условиях требования увеличения роста иностранной продукции, распространения технологии, в условиях существования иностранных соперников и создания торговых барьеров, требование создания продукции, товаров за рубежом становилось необходимым и желательным. Во время второй фазы процесс производства продолжает улучшаться, и производство имеет тенденцию переноса из страны ядра в другую. На третьей стадии производственного цикла стандартизация процесса производства делает возможным перенос его в новые индустриальные и слаборазвитые страны, где существуют более низкие сравнительные издержки и более низкая заработная плата. В результате происходит процесс переноса производства. Такие внутрифирменные связи стали одним из важных компонентов современной мировой экономики.
Сам по себе этот производственный цикл существовал с конца XIX века. Однако, вплоть до конца Второй мировой войны он не приобретал столь больших масштабов. Но после окончания Второй мировой войны степень и размеры технологических открытий, их распространение резко возросли. К этому добавилась активная исследовательская работа, быстрое улучшение средств коммуникации и управления - все это усилило соревновательную значимость инноваций и их более интенсивное распространение среди соперников. Международное производство стало важнейшей частью корпоративной стратегии олигополистических корпораций, которые пытались усилить свои монополистические позиции посредством иностранных прямых капиталовложений. Таким образом, произошло соединение высоко стандартизированного производства и производственной техники с существенно дешевым трудом в новых индустриальных странах, которые в свою очередь стали важными источниками промышленного производства. В итоге, международная торговля и иностранные капиталовложения стали высоко динамичными, и мы можем сказать, что циклическая теория исследует ряд существенных и важнейших характеристик современной мировой экономики: значение ТНК и олигополистического соревнования, роль развития и распространения индустриальных технологий как важнейшего фактора торговли и глобального расположения экономической активности, интеграции торговли иностранного производства в корпоративную стратегию.
Распространение и успех этих вертикальных форм мультинациональной организации обусловлен тремя факторами. Первый - интернационализация или вертикальная интеграция различных стадий бизнеса, связанная прежде всего с сокращением стоимости. Фирма стремится поставить под контроль все ступени производственного процесса, в том числе такие как источники и стоимость доставки сырьевых материалов и комплектующих изделий. Второе - производство и использование технических знаний. Это связано со все возрастающей стоимостью исследований. Фирмы стремятся сохранить свою монополию на исследования как можно дольше. И, наконец, возможность расширения деятельности за рубежом обусловлена возможностями развития средств коммуникации и транспорта. Эти же факторы приводят к доминированию больших олигополистических корпораций над национальной экономикой и ее преобразованию. В результате процесс развития приобретает чрезвычайно сложный характер и структуру.
Стратегия вертикального интегрирования связана с различными ступенями производства в различных географических пунктах земного шара. Первичными факторами осуществления иностранных капиталовложений является попытка снижения стоимости производства и преимущества местного налогообложения. Результатом интеграции производственного процесса становится быстрое расширение внутрифирменных поставок. Поэтому экспорт- импорт комплектующих деталей приобретает более важное значение, чем торговля готовой продукцией.
В олигополистических условиях, когда экономика размеров и внутреннего спроса становятся важными факторами международной соревновательности, фирма осуществляет иностранные капиталовложения в надежде получить существенную компенсацию.
Этому способствует индустриальная и торговая политика местных правительств.
Передача транснациональными корпорациями внутренней системы индустриальной организации имеет серьезные экономические и политические последствия. Тот факт, что прямые иностранные вложения и интернационализация производства имеют место в политически разделенной международной системе соревновательности национальных систем, приводит к появлению многих политических проблем. Они открывают возможность местным правительствам использовать и манипулировать ТНК для достижения своих целей во внешней политике и других областях. Однако, рабочая сила внутри стран рассматривает прямые зарубежные инвестиции как прямую угрозу своим собственным интересам. С другой стороны, принимающие страны опасаются, что внедрение ТНК окажет решающее воздействие на их экономические, политические и другие развития.
Говоря о новейших тенденциях прямых зарубежных инвестиций, следует отметить, что первый и самый главный момент -замедление уровня роста совокупных иностранных вложений, который связан с падением уровня экономического роста и увеличением политической неопределенности во всем мире. Растет конкуренция между промышленно развитыми и развивающимися странами за капитал и технологию. Развитые страны, подстегиваемые ростом безработицы ведут весьма жесткую конкуренцию за привлечение капитала. Слаборазвитые страны шире открывают свои двери для притока иностранных инвестиций в связи с мировым спадом, глобальным кризисом долгов, усложнением условий передачи технологии и г. п. Хотя в ряде PC и произошли определенные улучшения экономического положения, а растущая конкуренция.
Между самими РС происходит все большая дифференциация по их способности привлекать капиталовложения. Растущая политическая и экономическая неопределенность заставляет ТНК диверсифицировать свои вложения, усиливая их направление в экономически развитые страны. Сами вложения имеют также тенденцию концентрироваться в нескольких странах, таких как Южная Корея, Тайвань, Мексика, Сингапур, Филиппины, Гонконг и Бразилия, чья работающая на экспорт экономика все активнее растет. Эти страны располагают дешевой рабочей силой, а также большими расширяющимися внутренними рынками. Иностранные инвестиции в этих странах осуществляются главным образом в индустрию услуг и производство готовых товаров. Банкиры предоставляют займы слаборазвитым странам, и это вызывает растущее соревнование между ними за прямые вложения. Эти тенденции углубляют неравномерное развитие между развитыми странами и отказ от капиталовложений в ряд стран создают парадоксальную ситуацию новых форм капиталистического империализма.
В результате увеличивается значимость "вертикальных", как противоположных "горизонтальным", прямых иностранных капиталовложений; происходит расширение межкорпоративных союзов через национальные границы; возрастает роль оффшорного производства полуфабрикатов, промежуточных продуктов. По мере увеличения нетарифных барьеров между развитыми странами ТНК развивают производство компонентов в НИС. Такой подход ярко проявил себя начиная с конца 1970-х годов. Горизонтальные вложения за рубежом, связанные с некоторыми операциями корпораций у себя дома и вертикальные вложения происходят, когда фирма расширяет мощности для производства в своей собственной стране, используя производимую во вне продукцию для своих предприятий. Вертикальные иностранные вложений разделяют процесс производства и его расположения в различных странах мира и улучшают возможности конечной сборки компонентов. Эта фрагментация направлена на достижение экономики размеров, уменьшение стоимости товаров, производимых в различных географических зонах. Она позволяет использовать льготы налоговой политики правительств, такие, как, например, свободный от налогов провоз полуфабрикатов, сборка товаров дома из компонентов, привезенных из-за рубежа, или сборка товаров за рубежом из компонентов, произведенных у себя в стране. Развитие и увеличение специализации отраслевых предприятий ведет к увеличению торговли между фирмами и корпорациями. Эта форма торговли составляет около 60 % американского импорта.
Переход к созданию совместных предприятий, к другим формам межкорпоративного сотрудничества обусловлен рядом политических, экономических, технологических факторов: улучшением условий доступа к рынкам; увеличением затрат на разработку технологии до такой степени, что даже для ТНК это представляет риск; необходимостью роста капиталовложений в условия глобального рынка: для американских фирм по связано но многих случаях с потерей технологического лидерства в ряде областей; для японских фирм по связано с предупредительным протекционизмом. Глобальная рационализация международного производства обусловлена ростом значимости союзов между ТНК и зарубежными поставщиками продуктов и компонентов. Япония, например. поставляет для американской электроники около 40 % компонентов и т.д. В этой интернационализации производства быстро расширяется роль НИС. Посредством такого механизма как СП, контрактные соглашения, американские и другие ТНК передают новейшие технологии НИС и заключают соглашения о сотрудничестве со все расширяющимся числом стран: Мексикой, Тайванем, Южной Кореей и т.д. Соединяя производительные технологии и глобальные рыночные организации, корпорации, использующие низкооплачиваемую рабочую силу стран НИС, совместно с фирмами этих стран значительно укрепляют свою конкурентную силу на местных рынках. Например, американские и корейские фирмы добились огромных успехов в производстве компьютерных чипов. Подъем курса иены и связь доллара с корейской валютой способствовали этому союзу. Широко использовать сотрудничество ТНК для повышения конкурентоспособности своей продукции стал Китай.
Союзы между фирмами в ряде случаев, санкционировавшиеся и поддерживаемые местными правительствами приобретают все большее и большее значение. Увеличение цены технологического развития, значимость экономики размеров и расширение нового протекционизма на трех основных рынках мира - США, Западная Европа, Япония - потребовали от ТНК лучшего знания местных рынков. В результате ТНК стали захватывать внутренние рынки один за другим. В 1983 году была создана Новая Объединенная Автомобилестроительная Компания, которая объединяла Дженерал Моторз и Тойоту. Это существенно повысило конкурентоспособность данной корпорации на мировом рынке.
Таким образом, новое развитие покончило со старым транснационализмом. Прошли те дни, когда ТНК могли свободно оперировать и даже доминировать над экономикой страны-хозяина и прямые иностранные капиталовложения означали контроль и собственность. Вместо огромного множества соглашений, которые имели место, пришел обмен лицензиями на технологии между корпорациями различных государств, СП, рыночные соглашения, оффшорное производство компонентов, изменяющееся право собственности. Теперь корпорации видят в PC меньше экспортеров сырья и больше представляет их как расширяющиеся местные рынки и индустриальные партнеры.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7
