|
|
2576580 |
Х |
Х |
* графа 10 таблицы = гр.4 – гр. 8
**графа 11 таблицы = гр.5 – гр. 9
Из таблицы 24 мы видим что все четыре условия соблюдены.
Согласно данным таблицы 25 «качество» активов с точки зрения их ликвидности к концу года ухудшилась, т.к. снизился удельный вес наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов. Структура пассивов по срочности погашения обязательств в течение года почти не изменилась, и собственный капитал (строка 4 гр. 8 и 9) увеличился незначительно.
Таблица 25
Структура баланса ОАО «Агат» для анализа его ликвидности
№
п/п
Актив
на начало
года
на конец
года
Пассив
на начало
года
на конец
года
1
2
3
4
5
6
7
8
9
1
Наиболее ликвидные активы (250 + 260)
А1
4,723%
4,321%
Наиболее срочные обязательства 620
П1
28,550%
23,823%
2
Быстрореализуемые
активы 240
А2
16,867%
13,538%
Краткосрочные
обязательства (610+630+660)
П2
5,184%
4,980%
3
Медленнореализуемые
активы (230+210+220)
А3
37,987%
37,333%
Долгосрочные
обязательства (590)
П3
8,774%
12,413%
4
Труднореализуемые
активы (190)
А4
40,424%
44,810%
Постоянные
пассивы (490+640)
П4
57,494%
58,786%
5
Баланс
100%
100%
Баланс
100%
100%
Из таблиц 24 и 25 видно, что первое (строка 1) и второе (строка 2) неравенства соблюдаются и в начале, и в конце года, поскольку высоколиквидные (А1) значительно меньше суммы наиболее срочных (П1) обязательств, а быстрореализуемые (А2) активы значительно меньше суммы краткосрочных (П2) обязательств, поэтому погасить свои обязательства в срочном порядке у предприятия шансы не большие, хотя и существенные. При этом на конец года положение улучшилось, т.к. платежный недостаток снизился по наиболее срочным обязательствам на 0,824% (502499/610424) и на 0,737% по краткосрочным обязательствам (220493/299304). Соответственно, на момент составления баланса, его можно считать ликвидным. Третье неравенство (строка 3), характеризующее перспективную ликвидность, выполняются полностью. Выполнение четвертого неравенства (строка 4) и в начале, и в конце года. Означает, что предприятие формирует свои активы в основном за счет собственных средств. По данным баланса внеоборотные активы на 97,72% в начале года и на 88,54% в конце года сформированы за счет основных средств.
Таким образом, можно сделать вывод, что баланс ОАО «Агат» в отчетном году можно считать ликвидным. Но чтоб не быть голословными рассмотрим дополнительно коэффициенты ликвидности на начало и на конец года.
Найдем коэффициенты ликвидности:
1. Кабс ликв=А1/П1, показывает достаточно ли средств нашему предприятию для покрытия расходов.
Кабс.л. пр.г.= (50146+70845)/731415=0,165
Кабс.л. отч.г.= (45217+66101)/613817=0,181
Нормативное значение данного коэффициента составляет (0,2-0,5)
На нашем предприятие и в отчетном и в прошлом году данный коэффициент меньше нормативного значения, хотя в отчетном году его значение наиболее приблизилось к нормативному, он не соответствует норме, что отрицательно сказывается на нашем предприятии.
2. К промеж.ликв. =А1/(П1+П2), показывает достаточно ли средств на все расходы, обязательства
Ктек.ликв. пр.г.= (50146+70845+432111)/(731415+132710+97)=0,640
Ктек.ликв. отч.г.= (45217+66101+348797)/(128200+613817+104)=0,62
Нормативное значение данного коэффициента составляет(0,5-1)
На нашем предприятие и в отчетном и в прошлом году данный коэффициент соответствует нормативному значению, что характеризует платежеспособность нашего предприятия положительно т.к нашему предприятию достаточно средств для покрытия всех расходов и обязательств.
3. К тек.ликв.= (А1+А2+А3)/(П1+П2)
Ктек.ликв. прошл.г.= 1526293/864222=1,77
Ктек.ликв.отч.г.= 1422017/742121=1,92
Нормативное значение данного коэффициента (1-3).
На нашем предприятии данный коэффициент и в прошлом и в отчетном году соответствует нормативному значению. В отчетном году данный коэффициент вырос, что характеризует наше предприятие с положительной стороны и говорит о нашей кредитоспособности. Мы можем без дополнительных усилий брать кредит в банках.
Мы еще раз подтвердили ликвидность нашего предприятия.
5.3. Анализ соотношения дебиторской и кредиторской задолженности (23)
Анализ соотношения дебиторской и кредиторской задолженностей приведен в таблице 26 (на основе данных Формы №5).
Таблица 26
Анализ соотношения дебиторской и кредиторской задолженности ОАО «Агат»
№ п/п
Показатели
на начало года
на конец года
отклонение
код
абсолютное(+/-)
в %
(гр.4 : гр3
*100% - 100%)
1
2
к
3
4
5
6
1
Дебиторская задолженность:
Краткосрочная - всего
610
432111
348797
-83314
-20
В том числе:
Расчеты с покупателями и заказчиками
611
396148
285640
-110508
-28
Авансы выданные
612
-
-
-
-
прочая
613
35963
63157
+27194
+75
Долгосрочная - всего
620
57116
86199
+29083
+50
Итого
489227
434996
-54231
-18
2
Кредиторская задолженность
Краткосрочная - всего
640
846270
742160
-104110
-13
В том числе:
Расчеты с поставщиками и подрядчиками
641
603734
474331
-129403
-21
Авансы полученные
642
-
-
-
-
Расчеты по налогам и сборам
643
36377
38909
+2532
+7
кредиты
644
132710
128200
-4510
-3
займы
645
-
-
-
-
прочая
646
73449
100720
+27271
+37
Долгосрочная - всего
650
224760
319810
+95050
+42
В том числе:
кредиты
651
224760
319810
+95050
+42
займы
652
-
-
-
-
Итого
660
1071030
1061970
-9060
-1
Из таблицы 26 мы видим наибольшее преобладание Кредиторской задолженности, что говорит о вероятности просроченной задолженности в связи с чем сокращение краткосрочной задолженности на конец года может быть оценено положительно за счет ликвидации задолженности. Рост долгосрочной кредиторской задолженности на конец года может также являться просроченной задолженностью дополнительно с привлечением новых кредитов, которые можно расценивать и положительно для развития бизнеса т.к. кредиты могут свидетельствовать о расширении производств и увеличении производственных мощностей, что в будущем приведет к дополнительной прибыли. Так же показателем кредиторской задолженности могут быть не уплаченные налоги на данный момент, штрафы.
На нашем предприятии Дебиторская задолженность ниже Кредиторской, что можно оценить положительно. Если Дебиторская задолженность начнет расти быстрее Кредиторской и превысит ее Это отрицательно скажется на финансовом положении нашего предприятия. Поэтому мы должны следить за данным показателем и вовремя принимать необходимые меры (обзванивать должников, искать причины по которым произошла данная ситуация).
5.4. Комплексная оценка финансового положения предприятия (24)
На основании проведенных ранее расчетов в таблице 27 приводятся данные для комплексной оценки финансового положения ОАО «Агат».
Таблица 27
Комплексная оценка финансового положения ОАО «Агат»
№ п/п
Показатели
на начало года
на конец года
Темп роста показателей
1
2
3
4
5
1
Коэффицинт абсолютной ликвидности
0,165
0,181
1,097
2
Коэффициент промежуточной ликвидности
0,640
0,620
0,969
3
Коэффициент текущей ликвидности
1,77
1,92
1,085
4
Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности
0,457
0,410
0,898
5
Комплексный показатель оценки
финансовой устойчивости предприятия
Х
Х
1,00888
Комплексный показатель оценки финансовой устойчивости предприятия = 4√1,097 ∙ 0,969 ∙ 1,085 ∙ 0,898 = 1,00888.
Темп роста финансовой устойчивости = 1,00888 ∙ 100% = 100,888%.
Мы видим что финансовая устойчивость на нашем предприятии выросла. Это говорит о хорошей стабильной работе нашего предприятия.
На основании данных, полученных в результате экономического анализа деятельности ОАО «Агат» дается комплексная оценка экстенсивности и интенсивности его деятельности. Данные приведены в таблице 28.
Таблица 28
Основные показатели по использованию производственных ресурсов
№ п/п
Показатели
Условное обозначение
Предыдущий год
Отчетный год
Темп роста (%)
1
2
3
4
5
6
1
Выручка (нетто) от продаж, тыс. руб.
N
4107600
4517100
109,97
2
Среднесписочная численность рабочих, чел.
R
8150
8750
107,36
3
Материальные затраты, тыс. руб.
M
782400
903420
115,47
4
Производственные основные средства,
активная часть, тыс. руб.
F
1219600
1280400
105,0
5
Производительность труда, тыс. руб. (1:2)
ΛR
504
516,24
102,43
6
Материалоотдача, тыс. руб. (1:3)
ΛM
5,25
5,0
95,30
7
Фондоотдача основных средств, тыс. руб. (1:4)
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9
При использовании материалов активная ссылка на источник обязательна.